Понятие и классификация денежных потоков
Для эффективного управления денежными потоками необходима информация о масштабах обслуживания хозяйственного процесса, которая давала бы возможность оценить вклад отдельных структурных подразделений в их формирование. По данному классификационному признаку традиционно выделяют три вида денежных потоков:
) денежный поток по организации в целом, характеризующий совокупность всех денежных потоков, обслуживающих хозяйственный процесс всего субъекта хозяйствования;
) денежный поток по отдельным структурным подразделениям организации, являющимися самостоятельными объектами управления в системе организационно-хозяйственного построения организации и позволяющий детализировать вклад каждого центра ответственности в формирование совокупного денежного потока;
) денежный поток по отдельным хозяйственным операциям, являющимися в системе хозяйственного процесса организации первичными объектами самостоятельного управления. [5, с. 97]
В целях усиления контроля за обоснованностью движения денежных средств, денежные потоки по сегментам деятельности организации делятся на денежный поток производственного сегмента, представляющий собой движение денежных средств в границах осуществления производственно-коммерческой деятельности с целью развития производства и материальной базы, и денежный поток социального сегмента, характеризующийся движением денежных средств по осуществлению социально-общественных мероприятий.
Управление денежными потоками необходимо на каждом этапе работы организации, поэтому большое значение имеет информация об источниках поступления денежных средств и направления их выбытия. По направленности движения денежных потоков относительно юридических и организационных границ субъекта хозяйствования их подразделяют на входящий и исходящий денежные потоки. В экономической литературе такие виды денежных потоков называются также положительными и отрицательными денежными потоками. [2, с. 102]
Для целей управления процессом воспроизводства представляется целесообразным выделение такого признака как метод исчисления объема денежных потоков, что позволит принимать обоснованные управленческие решения по сбалансированию во времени денежных поступлений и выплат и поддержанию оптимального остатка денежных средств в организации. По данному признаку выделяют валовой денежный поток, характеризующий всю совокупность поступлений и выплат денежных средств в рассматриваемом периоде, и чистый денежный поток, характеризующий разницу между положительным и отрицательным денежными потоками. Чистый денежный поток является важнейшим результатом финансовой деятельности предприятия, во многом определяющим финансовое равновесие и темпы возрастания его рыночной стоимости. Расчет чистого денежного потока по предприятию в целом, отдельным структурным его подразделениям, различным видам хозяйственной деятельности или отдельным хозяйственным операциям осуществляется по формуле (1.1):
ЧДП = ПДП - ОДП, (1.1)
где ЧДП - сумма чистого денежного потока в рассматриваемом периоде времени; ПДП - сумма положительного денежного потока (поступлений денежных средств) в рассматриваемом периоде времени; ОДП - сумма отрицательного денежного потока (расходования денежных средств) в рассматриваемом периоде времени. [4, с. 397]
Как видно из этой формулы, в зависимости от соотношения объемов положительного и отрицательного потоков сумма чистого денежного потока может характеризоваться как положительной, так и отрицательной величинами, определяющими конечный результат соответствующей хозяйственной деятельности предприятия и влияющими в конечном итоге на формирование и динамику размера остатка его денежных активов.
Для управления денежными потоками необходимо в любой момент времени иметь информацию об остатке денежных средств, который имеется в распоряжении организации для осуществления платежей по счетам, оплату которых по каким-либо причинам нельзя отсрочить. Поэтому для управления денежными потоками интерес представляют поступления и выбытия денежных средств за пределы организации. В связи с чем представляется уместным выделение такого классификационного признака как способ включения в чистый денежный поток организации, согласно которому выделяют внешний денежный поток, которых характеризует отток денежных средств со счетов и их приток на счета организации, и внутренний денежный поток, характеризующий движение материальных ценностей и денежной стоимости внутри организации. Данное движение рассматривается как перемещение и в расчет оттока и притока денежных средств, а значит и чистого денежного потока, не включается в информацию о чистом денежном потоке можно получить путем сравнения оборотов счетов-экранов с учетом их корректировки на внутриорганизационный оборот денежных средств, определяемый по счетам учета денежных средств по действующему плану счетов бухгалтерского учета. [3, с. 20]